Инвестиции: залоговые займы и овернайт. Что выгоднее?

Какой вариант выбрать в зависимости от задачи бизнеса.
Инвестиции: залоговые займы и овернайт. Что выгоднее?
Рейтинг
Дата написания
10 нояб. 2024
Автор
Татьяна Фефелова
Время на чтение
5 минут
Просмотров
42

Залоговые займы и овернайт — два доступных инструмента инвестирования денег, но их доходность и риски существенно различаются. Чтобы понять, какой вариант выгоднее, необходимо проанализировать особенности, плюсы и минусы обоих направлений для вложения финансов.

Залоговые займы

Выдаются под залог имущества, например, квартиры, автомобиля, коммерческой недвижимости, оборудования и других объектов собственности. Если заемщик не выполняет взятые на себя долговые обязательства, инвестор-кредитор может распоряжаться залоговым имуществом. Например, реализовать его и вернуть потраченные средства или их часть.

Пример залогового займа в компании «Арбузо Финанс», которая финансирует бизнес под залог недвижимости:

Преимущества инвестирования в залоговые займы:

  1. Относительная безопасность от потери всех средств. Залог снижает риски невозврата: в случае неспособности погасить долг, можно реализовать залоговое имущество и вернуть инвестиции.
  2. Хорошая доходность. В зависимости от рыночных условий, доходность залогового займа обычно существенно превышает ставку по традиционному депозиту.
  3. Диверсификация портфеля. Основное правило инвестора — распределение вложений по разным секторам экономики. Инвестиции в займы дополнительно позволяют распределить средства по различным активам, и работать с разными заемщиками.

Недостатки залоговых займов для инвесторов: 

  1. Операционные риски. Управление залогами требует знаний и опыта, а также потенциальных затрат на их оценку и реализацию. Частным инвесторам минимизировать риски, а также дополнительные затраты можно при работе со специальными площадками, которые позволяют инвестировать в залоговые займы и сами проводят весь комплекс обязательных работ.
  2. Размер доходности зависит от срока вложений. Обычно хорошую прибыль от таких инвестиции приносят долгосрочные вложения и может потребоваться значительное времени для выхода из них.
    Правовые риски. Необходимость соблюдения законодательства в области залогового кредитования. Данный вопрос также решается через сотрудничество со специальными посредническими площадками, организующие взаимодействие заемщиков и инвесторов.

Овернайт

Это один из видов краткосрочных депозитов, который позволяет бизнесу зарабатывать на свободных средствах за счет инвестирования, не выводя их из оборота. Овернайт для юридических лиц идеально подходит для компаний, которые не хотят «замораживать» деньги на длительный срок. Такие депозиты могут генерировать инвестиционный доход даже в рамках одной ночи, выходных дней или праздников, когда деньги просто находятся на расчетном счете компании, без движения.

Ставка по овернайту ниже, чем по традиционному депозиту, но выше, чем по вкладам до востребования. Банк устанавливает проценты исходя из ключевой ставки Центробанка.

Преимущества:

  1. Легкий доступ к депозитным средствам. Срок овернайта может составлять всего одну ночь, поэтому инвестор имеет свободный доступ к деньгам, размещенным на депозите. Кроме того, он может увеличить или уменьшить сумму, продлив условия кредитования.
  2. Доходность. Овернайт позволяет получить проценты при сравнительно коротком сроке. В зависимости от суммы инвестиций, доход по ним может покрыть кассовые расходы.
  3. Простота открытия депозита. Открыть депозит можно как в отделении банка, так и через его веб-сайт. Помимо прочего, овернайт доступен на Московской бирже в качестве инвестиционного инструмента. Как правило, ставки по биржевым займам выше банковских.

Недостатки:

  1. Сроки заморозки денег компании. Как уже упоминалось ранее, депозит открывается всего на одни сутки. Однако если следующий день выпадает на выходной или праздничный, услуга автоматически продлевается. Этот момент необходимо учитывать заранее.
  2. Сфера применения. Овернайт — это инвестиции для юридических лиц, размещающих на депозите свободные средства своей фирмы.
  3. Минимальный порог. Каждый банк самостоятельно определяет минимальную сумму овернайта, что может создать дополнительные сложности для клиентов.
  4. Налогообложение — прибыль с овернайта облагается налогом.

Что выгоднее

Выбор инвестиционного инструмента зависит от личных целей инвестора. Так если, первоначальная задача к увеличению своего имеющегося капитала и доходность, превышающая инфляцию, и есть готовность к рискам — то залоговый займ может стать оптимальным решением. Он не только защитит сбережения от инфляции, но и обеспечит существенную прибыль. Для снижения рисков и операционных расходов, лучше выбирать для инвестирования финансов специальные площадки, оказывающие посреднические услуги.

Если же ключевыми факторами являются свободный доступ к деньгам и высокая ликвидность, то хорошим выбором станет овернайт. Вкладчик будет иметь возможность оперативно воспользоваться своими сбережениями в любой момент.

При диверсификации портфеля оба этих варианта выглядят привлекательно. Вкладывая средства в различные направления, инвестор снижает риски и возможные потери.

Присоединяйтесь к нам в группе телеграмм: каждый день полезное о финансах — перейти в телеграмм

Материалы по теме
Татьяна Фефелова
Автор:
Татьяна Фефелова — эксперт кредитного отдела
Лучший специалист кредитного отдела