Купить золото для инвестиций: плюсы и минусы методов

• Способ 1. Покупка золотых слитков
• Способ 2. Покупка инвестиционных монет
• Способ 3. Инвестиции в ПИФы драгоценных металлов
• Способ 4. Обезличенный металлический счёт (ОМС)
• Способ 5. Акции золотодобывающих компаний
• Способ 6. Фьючерсы на золото

Золото на протяжении веков считается одним из самых надежных активов, сохраняющим свою ценность вне зависимости от экономических колебаний. В текущих условиях экономической неопределенности, высокой инфляции и валютных обвалов интерес к золоту только растет. Но как правильно инвестировать в этот драгоценный металл? Вариантов немало, и каждый из них имеет свои преимущества и недостатки. Ниже подробно рассмотрены шесть наиболее популярных способов покупки золота для инвестиций, а также их плюсы и минусы.

Стоимость этого металла на 5 июня 2025 года составила 8 545,92 руб. Годом ранее стоимость составляла 6672,89 руб.

Способ 1. Покупка золотых слитков

Что это?  

Физические металлические слитки, их масса может быть от 0,001 до 1 кг. Купить их возможно в банке, через агентов аффинажных заводов или Гознак. Закон РФ разрешает покупать слитки без НДС с 2022 года.

Преимущества:  

• полный контроль — можно потрогать и надежно хранить в банковской ячейке
  
• заводской номер и сертификат позволяют проверить подлинность через специальные системы контроля от государства
  
• законодательство не облагает покупку НДС, что увеличивает экономическую привлекательность.

Особенности:  

• при продаже присутствует спред. Это разница между той стоимостью, которую заплатил инвестор и стоимостью продажи. Величина спреда может достигать 15%, что ведет к снижению доходности
  
• хранение требует затрат — сейф, страховка, обслуживание  
  
• если по каким-либо причинам случилось повреждение или появились царапины на слитке, то стоимость такого слитка резко снижается при продаже
  
• самостоятельная налоговая отчетность и уплата НДФЛ в случае продажи, если нарушены льготные условия.

Способ 2. Покупка инвестиционных монет

Что это?  

Ювелирные или инвестиционные монеты с заданной номинальной стоимостью и коллекционной ценностью. В России более ликвидными считаются монеты с изображениями Георгия Победоносца и Сеятеля. Купить возможно в банке, у дилера или в нумизматическом магазине. 

Важно! 1.03.2025 года начала действовать государственная платформа по регистрации инвестиционных монет. Регистрация обеспечивает простое отслеживание перемещения монет.

Преимущества:  

• маленький размер и высокая ликвидность
  
• возможная дополнительная коллекционная ценность — при ограниченных тиражах и редких номиналах
  
• можно использовать как подарок или небольшое вложение

Особенности:  

• большой спред между ценой покупки и продажей
  
• повреждение — повышается риск снижения стоимости при повреждении
  
• в случае продажи при сроке владения менее 3 лет возникают налоговые обязательства по уплате налога (НДФЛ)
  
• коллекционные монеты облагаются НДС, что увеличивает стоимость инвестирования

Способ 3. Инвестиции в ПИФы драгоценных металлов

Что это?  

Коллективное инвестирование под управлением профессиональных управляющих, в которое объединяется капитал многих инвесторов с целью приобретения золота. 

Преимущества:

• легко купить и продать, т. к. сделка с БПИФ проходит в режиме онлайн
  
• государство со своей стороны регулирует деятельность ПИФ и это конечно повышает безопасность инвестирования
  
• не предусмотрен НДС для операций с паями, что влияет на привлекательность использования этого инструмента
  

Особенности:  

• комиссии управляющих (от 0,66% до 2,03%) и это отражается на доходности в сторону уменьшения  
  
• нет гарантии получения доходности, инвестируемый капитал не имеет страховки от государства, что влияет на увеличение риска убытка 
  
• существуют налоговые обязательства со стороны инвестора, но, если использовать по возможности льготные режимы, то сумму налога можно уменьшить

Способ 4. Обезличенный металлический счёт (ОМС)

Что это?  

Инвестиционный счёт в банке, где покупаются виртуальные драгоценные металлы без необходимости его физического хранения. На счет можно дополнительно вносить денежные  средства или наоборот вывести часть средств. Инвестор получает доходность от роста стоимости драгоценного металла. Драгоценные металлы предлагаемые к инвестированию: золото, серебро, платина, палладий.

Посмотреть динамику учетных цен можно на сайте Центрального Банка РФ.

Преимущества:  

• не предусмотрен НДС при операциях с обезличенным металлическим счетом, что влияет на уменьшение издержек  
  
• не требует физического хранения или страховки
  
• можно открыть счёт с минимальной суммой, например, 1 г. драгоценного металла 

Особенности:  

• обезличенный металлический счет не обеспечен физическим драгоценным металлом, поэтому после его закрытия инвестор получает деньги, а не металл 
  
• нет страхования со стороны Агентства по страхованию вкладов  
  
• возможны убытки при падении цены на выбранный металл  
  
• в налоговой сфере тоже есть нюансы. В случае, если нет соблюдения правил по льготным условиям владения, возникают налоговые обязательства.

Способ 5. Акции золотодобывающих компаний

Что это?  

Покупка акций компаний, занимающихся добычей золота (например, Полюс, Селигдар). Цены активов в значительной степени зависят от рыночных котировок золота и финансовых показателей компаний.

Преимущества:  

• покупка акций возможна через Московскую биржу. Чаще всего они обладают ликвидностью и есть возможность получить дивиденды 
• при успешной деятельности компании возможна более высокая доходность акций в сравнении со стоимостью золота  

Особенности:  

• покупка акций — это более рискованный инструмент, т. к. стоимость акций зависит от эффективности работы компании, макроэкономических факторов и других моментов  
• для расчета и получения доходности от инвестора требуется аналитика и понимание рынка: какая дивидендная политика у компании, какие корпоративные события влияют на рост и т. д. 
• можно получить убытки при падении стоимости акций
• как правило инвестиции в акции — это не краткосрочное вложение, наоборот инвестирование рассчитано на более длительное время

Способ 6. Фьючерсы на золото

Что это?  

Краткосрочные контракты, в рамках которых покупатель дает обязательство купить или продать золото по текущей цене в определённую дату. Используются для спекуляций и хеджирования. Приобрести можно на Московской бирже с разными условиями.

Преимущества:  

• высокая ликвидность и возможность быстрого заработка 
• можно зарабатывать как на росте, так и на падении цен
• минимальные стартовые суммы.

Особенности:  

• высокий риск — требует специальных знаний и опыта инвестора, т. к. возможны большие убытки при неправильной стратегии
• не подходит для начинающих инвесторов.

Инвестирование в золото — это надежный способ защиты активов, но важно выбрать подходящий метод исходя из целей и возможностей. Физическое золото подходит для долгосрочного хранения и стабильности, а биржевые инструменты позволяют получать прибыль за счет рыночных колебаний без необходимости физического хранения. Важно помнить о связанных с каждым методом издержках и рисках, а также регулярно следить за рынком